股权激励做得好,公司人才跑不了-期权激励-股权激励-员工持股计划|深圳市股邦技术顾问有限公司

行业资讯

股权激励做得好,公司人才跑不了

  一个好的团队体系,必然有晋升通道和激励机制。由于事务繁杂、压力巨大,从老板到基层员工,每一个人都像绷紧的发条。大家往往花很多时间讨论业务问题,却很少关注正向激励。一时如此,员工可以接受,也愿意付出;但长远下来,一定会出现问题。
 
  股权激励作为留住和激励企业核心人才的有效措施,一直是企业规划计划中被反复提及的部分。但一旦涉及到股权激励的设计和执行,则陷入迷茫:什么是股权激励,有哪些可选择的方法,什么阶段选择什么样的激励途径合适……
 
  一、什么是股权激励?
 
  股权激励是企业为了激励和留住核心人才而推行的一种长期激励机制,是目前最常用的激励员工的方法之一。一般情况下都是附带条件的激励,如员工需在企业干满多少年,或完成特定的目标才予以激励,当被激励的人员满足激励条件时,即可成为企业的股东,从而享有股东权利。
 
  二、为什么我们要实行股权激励政策?
 
  截止2017年,A股市场上共有1143家企业推出了股权激励计划,普及率为33%,其中人才密集度高的TMT行业企业普及率最高,达到57%。
 
  股权激励的作用
 
  短期:尤其针对互联网企业来说,能够吸引人才、留住人才;
 
  中期:加强员工归属感和团队凝聚力,是企业文化的补充;
 
  长期:能让经理人关注长期利益,帮助完善企业的治理结构,补全薪酬与考核委员会的职能,从而达到整体业绩的提升。
 
  三、股权激励计划该如何设计?
 
  ➀股权激励的发放对象和人数占比
 
  企业需要从岗位职级、绩效表现、岗位类型等角度出发,据调查,91%的企业以岗位职级作为考虑的首要因素。当然,考虑发放对象时,不仅要考虑该员工所带来的历史贡献,也要综合考虑当前其业绩考核情况及未来的不可替代性。
 
  股权分配方案设计
 
  也有企业会问,给多少名员工发放股权激励比较合适?随着行业的不同,激励对象占总人数比也不同,如果刨除行业的影响,绝大多数企业中会有6.14%的人获得股权激励,而在对高新人才需求更为明显的TMT行业中,占比会更高,达到9.48%。
 
  股权分配方案设计
 
  这里要特别注意,若企业计划在A股IPO,则对发放激励的总数要进行严格的控制。根据2016年证监会颁布的《上市企业股权激励管理办法》规定,上市企业股权激励标的股票总数累计不得超过企业总股本的10%;任何一名获受本企业股票的激励对象,累计持股不得超过1%。
 
  ➁规划激励等待期(即ESOP中的VestingPeriod)
 
  股权激励的初衷是为了对激励对象长期绑定,防止激励对象短期投机,有利于激励他们留在企业更努力工作。那么设计股权激励计划时候,也要将此考虑在内。一般我们用“VestingPeriod”来指代股权激励从授权日到可行权日的整个期间。目前企业通用等待期模式大致分为三类,其适用阶段和激励效果各异。
 
  一次性等待期:指激励对象在一次性的等待期满后,可以行使全部权利。这种等待期的激励效果比较显著,适合特别希望在既定时间内改善业绩的企业。
 
  分次等待期限:指激励对象分批行权、分次获得权利。由于分次等待期限设置能长期绑定激励对象且有效避免激激励对象的短期获利行为,因此此种方式在实践中应用比较多。
 
  业绩等待期:业绩等待期指激励对象只有在有效期内完成了特定的业绩目标,如特定的收入、利润指标,才可以行权。在此种情况下,等待期的长短是不确定的。这种等待期一般是在企业的业绩和发展前景遇到困难时使用。
 
  四、该选择哪种激励工具呢?
 
  现行企业可选用的激励模式有很多种,以下选取三种最为常见的激励模式来进行详细说明。
 
  股票期权——企业授予激励对象的一种权利,激励对象可以在规定的时期内以事先确定的价格购买本企业一定数量的流通股。股权激励对象有权行使该项权利,也有权放弃该项权利。股票期权的行权有时间和数量限制,且需激励对象自行为行权支出现金。
 
  限制性股票——事先授予激励对象一定数量的企业股票,但对股票的来源、抛售等有一些特殊限制,一般只有当激励对象完成特定目标后,激励对象才可以抛售限制性股票并从中获益。
 
  虚拟股权(股票增值权)——企业授予激励对象一种虚拟的股票,激励对象可以据此享受一定数量的分红权和股价升值收益,但没有所有权,没有表决权,不能转让和出售,在离开企业时自动失效。
 
  五、各类股权激励工具的个税纳税差异及可享受的纳税优惠
 
  不同的股权激励工具在纳税时点,应纳税额和税率上有所不同,下面以股票期权、限制性股票和虚拟股票这三种较为常见的激励工具为例,简述三者在纳税上的差异。
 
  通过上面的介绍可以得出,企业授予员工股票期权(限制性股票)至员工行权、在二级市场上进行交易的过程中,员工有两个纳税义务的时点,第一次是在期权行权时,按照3%~45%的个人所得税税率,作为工资薪金的一部分进行纳税;第二次是在二级市场交易时,根据财产转让的所得的征免要求进行纳税。
点击次数:  更新时间:2018-12-11 08:59:34  【打印此页】  【关闭